- A Toast Inc. (TOST) é uma fornecedora de software de gestão de restaurantes em nuvem, com ações cotadas a aproximadamente $40,75.
- Nos últimos seis meses, as ações oscilaram entre $30 e $50, refletindo crescimento e desafios econômicos.
- A empresa reportou um crescimento de 31% na receita recorrente anual, totalizando $1,9 bilhão, mas os lucros ajustados ficaram abaixo das expectativas, com um EPS ajustado de 13 centavos, 10 centavos a menos do que o previsto.
- A análise de estratégias de opções, como o “short strangle”, sugere que as ações podem não ultrapassar $50 ou cair abaixo de $30 até janeiro.
- O setor de restaurantes enfrenta desafios, como a queda no consumo devido à inflação e ao resfriamento do mercado de trabalho, o que pode impactar o crescimento da Toast.
Toast Inc. (TOST), fornecedora de software de gestão de restaurantes em nuvem, apresenta um cenário misto em suas operações. As ações da empresa estão cotadas a aproximadamente $40,75, dentro de uma faixa de $30 a $50 nos últimos seis meses. Esse movimento reflete tanto o progresso operacional constante quanto os desafios econômicos, como o crescimento lento e a pressão sobre o consumidor.
Recentemente, a empresa reportou um crescimento de 31% na receita recorrente anual, atingindo $1,9 bilhão. No entanto, os lucros ajustados não atenderam às expectativas do mercado, com um EPS ajustado de 13 centavos, que ficou 10 centavos abaixo das previsões. Essa situação levou a uma perspectiva de crescimento moderado e à análise de estratégias de opções, como o “short strangle”.
Desempenho e Expectativas
O desempenho das ações da Toast é influenciado por diversos fatores técnicos e fundamentais. O preço das ações oscilou entre $40 e $45 nas últimas semanas, com volumes de negociação abaixo de 5 milhões de ações diárias, indicando uma falta de convicção dos investidores. As médias móveis de 50 dias e 200 dias estão em $42,50 e $38, respectivamente, reforçando a tendência de consolidação.
Analistas avaliam a empresa com uma classificação de “compra”, com um preço-alvo médio entre $45,42 e $52,17, sugerindo um potencial de valorização de 10% a 25%. No entanto, a resistência em $50 e a possibilidade de uma correção para $40 destacam os riscos associados à volatilidade dos lucros.
Desafios do Setor
O setor de restaurantes, mercado principal da Toast, enfrenta desafios como a queda no consumo devido à inflação persistente e ao resfriamento do mercado de trabalho. As previsões de crescimento do PIB dos EUA para o quarto trimestre de 2025 estão em 2,1%, abaixo da média histórica. Essa situação pode impactar a adição de novos locais e favorecer empresas consolidadas em detrimento de disruptores de médio porte como a Toast.
Diante desse cenário, a estratégia de “short strangle” pode ser uma opção viável para investidores que acreditam que as ações da Toast não ultrapassarão $50 ou cairão abaixo de $30 até janeiro. Essa abordagem pode oferecer uma maneira de lucrar com a estabilidade das ações em um ambiente econômico incerto.
